是因?yàn)檫@個(gè)學(xué)科本身非常成體系，因?yàn)樽源蛴秀y行開始，銀行就開始研究怎么控制信用風(fēng)險(xiǎn)。

       因?yàn)殂y行最早發(fā)展出來的業(yè)務(wù)可不是投資，銀行最早發(fā)展出來的業(yè)務(wù)是放貸，然后突然發(fā)現(xiàn)人家欠錢不還了，我該怎么控制，什么樣的人不貸款給他。

       所以信用風(fēng)險(xiǎn)本身發(fā)展很成熟，它本身因?yàn)槌墒炀鸵馕吨w系非常的深刻，有非常多的細(xì)節(jié)都要定量進(jìn)行分析。

       風(fēng)險(xiǎn)管理模型而且還針對不同情境發(fā)展出來各種各樣的情況出來。這種情況用這種模型，那種情況用那種模型，這些模型都很難。因?yàn)檠芯康煤苌钊?，這就是一個(gè)典型的一個(gè)學(xué)科研究，越深入越成體系學(xué)起來就越難，所以信用風(fēng)險(xiǎn)就屬于難的一塊。》》點(diǎn)擊領(lǐng)取全新FRM考試學(xué)習(xí)資料

       信用風(fēng)險(xiǎn)學(xué)什么？

       它大體研究的就是想看一看怎么樣控制信用風(fēng)險(xiǎn)，比如一個(gè)大型央企找銀行借款，他欠錢不還的概率就很低，如果是一個(gè)初創(chuàng)型企業(yè)，到銀行借款，他不還錢的概率就會(huì)很高。所以說呢我們這邊總體的體系就是先分別看一看影響信用風(fēng)險(xiǎn)的東西有哪些？

       比如說違約概率、違約損失率，一旦損失了之后能收回多少錢就是三個(gè)非常重要的指標(biāo)，叫PD、LGD和EAD。這三個(gè)東西學(xué)明白，其實(shí)你大概就能夠測算出來一個(gè)人欠錢不還能夠給我?guī)矶嗌贀p失。第一這個(gè)人我借錢給他，他有多大概率會(huì)不還錢？其次一旦不還錢了，比如說我借了100萬給他，他不是一毛錢都不還了，比如說你100萬能拿回來給我20萬，那我就損失80萬，就是一旦違約我會(huì)損失多少，這叫違約損失率。

       除此之外還得計(jì)算一下叫EAD-Exposure At Default，比如說我這100萬當(dāng)中，你會(huì)發(fā)現(xiàn)它有一個(gè)抵押品，那抵押品值50萬，那就意味著我只有一半是沒被抵押的。這些大概的指標(biāo)能夠幫我測算出來信用風(fēng)險(xiǎn)大概是多少？

       所以我們信用風(fēng)險(xiǎn)就大概介紹了一下這幾個(gè)指標(biāo)，然后再告訴你這些指標(biāo)是怎么樣整合在一起的。

       框架很清晰，但是細(xì)節(jié)特別特別多，當(dāng)然了這個(gè)何老師把他講的就特別好，因?yàn)檫@部分書顛三倒四，顛三倒四的代表就是這門課。同樣的內(nèi)容翻來覆去到處去說，而且不同的地方說法還不一樣，有的地方還有矛盾。

       這門課考綱變動(dòng)大嗎？

       有人問這門課考綱變化大嗎？其實(shí)沒什么變化，幾乎沒有實(shí)質(zhì)性改變。因?yàn)閰f(xié)會(huì)每年會(huì)象征性的加點(diǎn)章節(jié)刪點(diǎn)章節(jié)，注意二級它本身不按考綱出題的，考綱變化沒有意義。

       只不過以前有些東西信用風(fēng)險(xiǎn)的東西可能從別的章節(jié)挪了過來，或者說信用風(fēng)險(xiǎn)的東西挪到了別的章節(jié)去，這就不影響我們備考。放在哪都是學(xué)，只不過放在不同的學(xué)科里面，學(xué)起來可能感覺不一樣。信用風(fēng)險(xiǎn)可以近似的認(rèn)為它沒有實(shí)質(zhì)性的改變，這就好了。當(dāng)然沒有變化不意味著這門課就容易學(xué)，確實(shí)是很難。

       關(guān)于FRM二級考試內(nèi)容的講解我們今天就先進(jìn)行到這里吧，同學(xué)們?nèi)绻麑τ谖覀僃RM考試有什么疑問的話也可以在下方的評論區(qū)中進(jìn)行留言哦，澤稷網(wǎng)校的考試們看到后也都會(huì)為你進(jìn)行解答的！

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